Los futuros de las acciones en NY. y las acciones europeas se mantienen estables,cuando los inversionistas esperan la publicación de las minutas de la última reunión de la Fed para detectar posibles señales de que el ritmo de las subidas de tasas podría disminuir. Los futuros del S&P 500 suben después de cerrar en su nivel más alto desde mediados de septiembre el martes, mientras que los futuros del Nasdaq 100 registran pocos cambios. El EuroStoxx 600 cotiza en un nuevo máximo de tres meses, ya que las acciones de minería y energía subieron.
Las acciones de Credit Suisse Group AG caen debajo de su mínimo histórico, después que el banco advirtiera sobre una pérdida en el 4T22. Se espera que los volúmenes de negociación del mercado sean más ligeros, dado el feriado del Día de Acción de Gracias en EEUU mañana jueves.
El dólar (USD) retrocede Los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. a diez años cambiaron poco. El petróleo cayó mientras la UE discutía la imposición de un precio máximo al petróleo ruso entre USD $65 y USD $70 por barril.
El día de hoy, la UE puede anunciar más detalles de su precio límite propuesto para las exportaciones de petróleo ruso el miércoles.
La publicación de las minutas de la reunión de la Fed del 1 y 2 de noviembre, prevista para las 2 pm en Washington, será estudiada por cómo los formuladores de políticas unidos superaron el pico más alto para las tasas de interés que el señalado anteriormente en su lucha contra la inflación. Algunos inversionistas anticipan que cifras de inflación inferiores a las estimadas podrían hacer que la Fed modere el tamaño de sus alzas de tasas en la reunión del próximo mes. «Los inversionistas pueden estar buscando pistas de que han actuado prematuramente o de que en realidad hay más apoyo para tal desaceleración en el ajuste y menos para una tasa terminal más alta de lo que pensaban», dijo. Craig Erlam, analista sénior de mercado en Oanda Europe Ltd.
Los inversores europeos asimilaron datos que mostraban que sector privado La actividad en Alemania y Francia, las dos principales economías de la zona del euro, se contrajo en noviembre, lo que pinta un panorama sombrío para una región que ya puede estar en recesión. Una encuesta separada mostró que la economía del Reino Unido en recesión, y se espera que la recesión empeore en 2023. Mientras tanto, un indicador que mide la actividad de la eurozona manufactura y servicios aumentó inesperadamente en noviembre, lo que indica que las empresas ven señales tentativas de que la crisis económica de la región podría estar disminuyendo a medida que se enfría la inflación récord y mejoran las expectativas para la producción futura.
El peso en Colombia (USD/COP) cerró la sesión ayer en COP $4,905 (-0.86%).
- El dólar (USD) extiende su corrección a la baja, respondiendo a unas solicitudes de hipoteca a la baja (2.2% vs 2.7% ant.), que indican un enfriamiento en el consumo de los hogares.
- Hoy, la publicación de las actas de la última reunión de la FED, podrá consolidar las expectativas respecto a un pivote en su ciclo alcista de tasas.
- A pesar de su movimiento a la baja en la mañana de hoy, esperamos que los precios del petróleo se vean respaldados por las preocupaciones sobre el suministro y la caída en los inventarios informados por el Instituto Americano del Petróleo (API), lo cual aumentaría la entrada futura de capital a Colombia y catalizaría la debilidad del USD para consolidar un movimiento bajista del par USD/COP.
- La fortaleza del COP podrá consolidarse en la sesión con una lectura de confianza del comercio al por menor y confianza industrial que se esperan aún sólidas.
- En este contexto, esperamos un rango acotado entre los COP$4,800 y los COP$4,900 por dólar. Límite inferior COP$4,750, límite superior COP$4,940.
La tasa de cambio del peso por Euro en Colombia (EUR/COP) cerró la sesión anterior en los COP$5,053 (-0.32%).
- La debilidad del dólar permite un movimiento alcista del par EUR/USD (+0.24%), logrando la ruptura del soporte de USD$1.02 por euro. Hoy, datos macro contractivos en EE.UU., seguirán permitiendo la recuperación de los pares del USD, incluyendo el euro.
- El euro encuentra fortaleza en una mejora en el sentimiento relacionado con China, y el rebote en el PMI manufacturero de Alemania (46.7 vs 45.1 ant.) y en la eurozona /47.3 vs 46.4 ant.), que disminuye los prospectos de recesión y podrá catalizar el efecto de una mejora en el sentimiento de los consumidores y presionar al alza la divisa.
- Además, a medida que el canciller de Alemania, Olaf Scholz, afirma que la seguridad energética para el invierno en Alemania está garantizada, disminuye el temor en el mercado de una crisis energética.
- En este contexto y ante la recuperación del euro, esperamos un movimiento alcista del par EUR/COP en la sesión, con un rango de operación acotado entre los COP$5,030 y los COP$5,100 por euro.
La libra esterlina (GBP) inicia la jornada al alza en USD$1.193, con un fortalecimiento (+0.37%) respecto a su cierre anterior.
- Los datos de PMI de manufactura y servicios generan mayor optimismo sobre la fortaleza de la economía del Reino Unido a pesar de las presiones de una política monetaria contractiva, generando mayor demanda en la libra esterlina.
- Los operadores estarán atentos a comentarios de funcionarios del Banco de Inglaterra, que mostraran señales sobre la decisión de política monetaria de su próxima reunión.
- En este contexto, esperamos un rango de operación diario acotado entre GBP$1.18 y GBP$1.20 por dólar.
El dólar canadiense (CAD) inicia la jornada con un debilitamiento (+0.36%) en el par USD/CAD, que se ubica en el nivel de C$1.34 por dólar.
- El USD/CAD cotiza al alza a pesar de la relativa debilidad del dólar (USD). En esta ocasión, la presión se debe a pronunciamientos de miembros del Banco de Canadá (BOC) que aseguran que la economía canadiense se dirige hacia una inminente recesión. Esto aumenta el temor en los mercados y direcciona los flujos hacia el dólar como activo seguro.
- Adicionalmente, el precio del petróleo comienza la jornada a la baja, de manera que la moneda comoditaria no encuentra impulso suficiente para mantenerse estable.
- En este contexto, esperamos un rango de operación diario acotado entre CAD $1.348 y CAD $1.335 por dólar.
El dólar australiano (AUD) inicia la jornada con un fortalecimiento (+0.03%), cotizando alrededor de USD$0.665 por AUD.
- El AUD continúa ganando terreno luego de que el PMI manufacturero en Australia resultó más bajo que el mes anterior (51.5 vs ant. 52.7), lo que sugiere que la actividad económica empieza a crecer a un menor ritmo como consecuencia de los altos tipos de interés que frenan la demanda agregada en el país. Con ello, los operadores se mantienen optimistas ante la posibilidad de un techo en la inflación.
- Dada la falta de fundamentales, esperamos que la jornada tenga un comportamiento lateral, con un rango de operación entre los USD$0.671 y USD$0.658 por AUD.
El dólar neozelandés (NZD) inicia la jornada con un fortalecimiento del +0.46% y se ubica en el nivel de los USD$0.617 por NZD.
- El NZD repuntó tras una subida récord de los tipos de interés por parte del banco central (+75pbs), como medida para contrarrestar la inflación. El banco señaló que es probable que haya más ajuste, pero también advirtió que el crecimiento económico se desacelerará en el corto plazo debido al impacto del aumento de las tasas de interés y la inflación elevada.
- Esperamos una jornada con poca volatilidad y lateral. El rango de operación diario se ubica entre los USD$0.62 y USD$0.615 por NZD.
El peso mexicano (MXN) empieza la jornada fortaleciéndose (-0.15%), con una tasa de cambio que se ubica en el nivel de MXN $19.39 pesos mexicanos por dólar.
- Los operadores seguirán pendientes a la volatilidad de los commodities. Así, el brent baja a USD $86.17 (-2.48%) debido a las recientes restricciones por covid en China que revive los temores de menor demanda de crudo. Lo anterior podría generar un debilitamiento en el peso mexicano en el día de hoy debido a la menor entrada de divisas en el futuro.
- Esperamos una jornada lateral con un rango de operación diario entre los USD$19.30 y USD$19.50 por MXN.
El yuan chino abre sesión debilitándose frente al dólar (+0.54%), cotizando a un valor de CNH $7.17 por dólar.
- La moneda asiática cae a medida que las principales ciudades introducen más restricciones para contener un aumento récord de nuevas infecciones. Los mercados temen que las medidas causen más interrupciones en la actividad comercial, presionando a la economía de China.
- Las débiles lecturas económicas de octubre mostraron que el aumento de las infecciones ya truncó la recuperación del tercer trimestre en la economía china, y el gobierno dio pocos indicios de que reducirá aún más su estricta política de cero COVID.
- El sentimiento del mercado sigue siendo frágil por lo que esperamos una jornada lateral con un rango de operación diario entre los CNH$7.17 y $7.18 por USD.
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